개인연금 전략 추천 Profit Keeping Plan (1. 과세이연의 효과)

앞서 나의 개인연금 스토리를 이야기하며 Profit Keeping 전략을 사용하고 있다고 언급했다.

기존 지수에 투자하는 것에서 왜 전략을 변경했는지에 이야기를 해보겠다.

 

개인연금의 혜택이라고하면 가장 먼저 떠오르는 것은 세액공제 혜택이다.

연 5,500만원 수익을 기준으로 개인연금 연 600만원까지 15.4% 또는 13.2%의 세액공제를 제공한다.

 

600만원이라는 돈이 묶이기는 하지만 고정적으로 10%가 넘는 수익률을 보장해주는 상품이기에 정말 매력적인 상품이 아닐 수 없다.

그러나 개인연금의 혜택의 가장 매력적인 포인트는 이게 아니라고 생각한다.

내가 생각하는 가장 큰 매력 포인트는 바로 과세이연이다.

 

예를 들어 우리가 배당주에 적립식 투자를 해서 하나의 현금흐름을 만들고자한다고 생각해보자.

그럼 해당 배당주에서 우리에게 꿀같은 배당을 월, 분기, 또는 연 등으로 일정 금액을 지속적으로 지급해 줄 것이다.

그러나 우리에게는 그 꿀을 받기 전 피해갈 수 없는 그것을 만나야한다.

피해갈 수 없는 그것은 Death OR TAX.

배당소득세를 내야한다.

만약 1년에 배당으로 100만원을 받았다면 실제로 우리 수중에 떨어지는 돈은 15.4%인 15만 6천원을 제외한 84만 6천원이다.

 

이 피같이 아까운 돈이 배당소득세로 나가는 것이 너무나도 아깝다.

또한, 적립식 투자에 있어서 가장 중요한 "복리"의 효과를 15.4%만큼 적게 누려야한다는 것이 더욱 큰 문제이다.

 

그러나 연금저축 계좌를 통한 적립식 투자에서는 과세이연 효과를 통해 15.4%의 배당소득세를 연금을 수령하는 때로 쭈욱 미뤄준다.

이 금액이 얼마나 큰지 한번 확인해보자.

 

혼주공이라는 주식에 적립식으로 20년간 투자를 한다고 가정해보자.

혼주공은 연평균 5% 수익률을 내며 연 평균 배당률은 3%로 월배당을 지급한다.

그렇다면 아래와 같은 결과가 나온다.

	연금저축 계좌		일반 계좌
	배당	총 합계	배당소득세	세후 배당	총 합계
1년차	₩   15,563	₩     6,240,886	₩     2,392	₩   13,138	₩     6,225,139
2년차	₩   32,420	₩    13,000,601	₩     4,970	₩   27,304	₩    12,936,791
3년차	₩   50,679	₩    20,322,279	₩     7,750	₩   42,576	₩    20,172,978
4년차	₩   70,455	₩    28,252,637	₩   10,748	₩   59,042	₩    27,974,695
5년차	₩   91,876	₩    36,842,277	₩   13,979	₩   76,794	₩    36,386,138
6년차	₩  115,077	₩    46,146,008	₩   17,463	₩   95,934	₩    45,454,960
7년차	₩  140,207	₩    56,223,196	₩   21,220	₩  116,570	₩    55,232,537
8년차	₩  167,427	₩    67,138,140	₩   25,270	₩  138,819	₩    65,774,261
9년차	₩  196,909	₩    78,960,488	₩   29,636	₩  162,806	₩    77,139,850
10년차	₩  228,842	₩    91,765,674	₩   34,344	₩  188,669	₩    89,393,694
11년차	₩  263,430	₩  105,635,406	₩   39,420	₩  216,552	₩  102,605,212
12년차	₩  300,893	₩  120,658,185	₩   44,892	₩  246,615	₩  116,849,248
13년차	₩  341,471	₩  136,929,868	₩   50,792	₩  279,027	₩  132,206,498
14년차	₩  385,422	₩  154,554,280	₩   57,153	₩  313,972	₩  148,763,961
15년차	₩  433,027	₩  173,643,880	₩   64,012	₩  351,648	₩  166,615,438
16년차	₩  484,590	₩  194,320,475	₩   71,406	₩  392,269	₩  185,862,061
17년차	₩  540,439	₩  216,715,998	₩   79,378	₩  436,064	₩  206,612,863
18년차	₩  600,931	₩  240,973,350	₩   87,973	₩  483,282	₩  228,985,402
19년차	₩  666,452	₩  267,247,312	₩   97,240	₩  534,190	₩  253,106,419
20년차	₩  737,420	₩  295,705,534	₩  107,232	₩  589,077	₩  279,112,565

 

초반에는 큰 차이가 나진 않지만, 20년 뒤 일반계좌에는 연금저축계좌보다 1700만원 가량 적은 돈이 들어있게  된다.

또한, 월 배당금도 연금저축계좌에 비해 15만원 가량 적으며,

20년동안 총 배당소득세로 980만원 가량 지출하게 되었다.

 

그냥 배당ETF만을 가입한다고 하더라도 과세이연 효과로 인해 15만원의 배당을 놓치게 되는 셈이다.

이는 월 납입금의 30%에 해당하는 금액이니 적지 않은 금액이라고 생각한다.

 

이만큼 나는 일회성으로 지급되는 13.2%의 수익보다 시간이 길어지면 길어질수록 강점이 도드라지는 과세이연 효과를 연금저축 계좌의 가장 큰 매력포인트로 보고 있다.